Czas pojawu motyla kapturnicy piołunówki to czerwiec i lipiec.
Gąsienice żerują pojedynczo na piołunie, według innych źródeł również na bylicy pospolitej.
Spotkać je można w końcu lata i jesienią dość rzadko na przydrożach, ugorach i miedzach.
Bardzo podobne do gąsienic kapturnicy srebrówki (C. argentea Hufn.) ? różnice w kształcie linii grzbietowej.
Tak samo jak one mają zmienne ubarwienie.
Zaniepokojone reagują gwałtownie: biją głową o boki i spadają na ziemię zwinięte w kłębek.
Zimują poczwarki, zamknięte w mocnych, filcowatych oprzędach, ukrytych płytko w ziemi, podobnie jak u wszystkich przedstawicieli rodzaju kapturnic.
Poczwarki niekiedy zimują dwa lub więcej razy.
Kapturnica piołunówka